新・未成年NISAがついに決定！12歳解禁＆上限600万円

ケーススタディ（ストーリー）

都内で中堅メーカーのCFOを務めるA氏（子どもは中学1年）。旧来は毎月3万円を普通預金に積み立てていた。未成年NISAの開始報道を受け、「現預金2年分＋投資で将来費用を平滑化」という方針を採り、月3万円のうち1.5万円を未成年NISAの国際分散インデックスに振り向けた。3年後、高校入学費用のピークに合わせて債券比率を高め、現金化の準備に入る。A氏のキャッシュフローは、投資の価格変動を吸収する「時間の分散」により、最小のストレスで運営されている。

このようなストーリーは珍しくない。制度が適切に設計・運用されれば、未成年NISAは単なる税制特例ではなく、家計の経済合理性を高める「行動設計の器」になる。

参考・出典

• 出典：対象ニュース・関連資料
• 子育て支援
• 日本銀行「資金循環統計」
• FRB「Financial Accounts of the United States (Z.1)」
• UK ONS/BoE Household Finance Statistics
• 金融庁公表資料（NISA制度の見直し関連、各年）

（文・石垣 隆）